[151346136]

#gielda
Zle dane => pompa

A raczej:
zle dane => spadek rentownosci => pompa

To moze trwac do czasu az zle dane faktycznie zaczna byc zle na tyle, ze beda straszyc

Wszyscy juz wiedza, ze jest / idzie spowolnienie.
Ale to moga byc dobre wiadomosci, dla rynku najlepsza opcja to soft landing.
"No landing" czyli brak spowolnienia, to wyzsze rentownosci na dluzej
Hard landing, wiadomo

Ciezko prognozowac jakie to spowolnienie bedzie czy soft czy hard
Na poczatku zawsze zaczyna sie powoli i rynek oczywiscie widzi to pozytywnie.
Z dwoch powodow, pierwszy to spadek rentowosci, drugi to wykluczenie scenariusza "no landing"

Rynek bedzie reagowal pozytywnie na sle dane i na obnizki rentownosci do czasu, az faktycznie zacznie sie strach przed hard landing
Pytanie, czy bedzie soft czy hard landing
Kazdy ma swoje typy tutaj

Ale... niezaleznie czy soft czy hard landing, rentownosci w tych dwoch scenariuszach spadaja.
Dlatego
LONG Short rates!

[a-l_d]

@151346136: tydzień ważnych, krytycznych danych - za wcześnie by wydawać osąd nad yieldami

aczkolwiek dzisiejsze jolty śmierdzą hard landingiem

[olcayn]

@151346136: w którym z tych scenariuszy będę mógł kupić apple za 90 dolarów?

[maniek74]

@olcayn przegapiłeś okazje

https://www.wykop.pl/wpis/71878831

[151346136]

aczkolwiek dzisiejsze jolty śmierdzą hard landingiem

@a-l_d: zupelnie sie z tym nie zgadzam
smierdza landingiem
jakim nie wiadomo

w którym z tych scenariuszy będę mógł kupić apple za 90 dolarów?

@olcayn: w hard landing

[appmstt]

@151346136: no przecież jak w ostatnich kilku latach wydrukowali więcej dolców niż przez cały wcześniejszy okres to jak to ma spadać. Skoro dolców przybywa o wiele szybciej niż nowych firm na giełdach to chyba nie ma szans na mega spadki. A jakby nie było w ogóle kryptowalut to już dawno wszystko byłoby jeszcze ileś tam procent droższe.

[krocionog]

@151346136 Nie lepiej shortować 10Y lub 20Y?

[151346136]

@krocionog: dlaczego?

[krocionog]

@151346136 Ze wzgledu na rosnące oczekiwania nadchodzących obniżek stóp procentowych 10y powinny szybciej reagować niż 2y, czyli wyższe zyski z shortów w tym roku.

[151346136]

Ze wzgledu na rosnące oczekiwania nadchodzących obniżek stóp procentowych 10y powinny szybciej reagować niż 2y

@krocionog: czyli dlugi koniec bedzie mocniej reagowal na ciecia stop niz krotki koniec?

Jak masz krzywa rentownosci to z ktorej strony sa federal funds rates?
z lewej na samym poczatku? Czy z prawej na samym koncu?

[151346136]

@krocionog: jest wiele argumentow dla ktorych byc moze lepiej grac dlugi koniec, ale wieksza reakcja na ciecia stop na pewno nie

[krocionog]

@151346136: zgadza się, jeśli grasz bezpośrednio na rentownościach